이베스트 “삼성전자, 3분기 영업익 6조4,000억원”… 예상치 하회

이베스트투자증권은 2일 삼성전자에 대해 올해 3분기 실적이 시장 기대치를 밑돌 전망이라며 목표주가를 종전 175만원에서 160만원으로 하향 조정했다. 어규진 연구원은 “삼성전자의 3분기 매출액은 작년 같은 기간보다 1.7% 증가한 49조4,000억원, 영업이익은 7.2% 감소한 6조4,000억원으로 시장 기대치(매출액 50조1,000억원, 영업이익 6조6,000억원)에 미달할 것”이라고 말했다. 어 연구원은 “3분기 스마트폰 출하량은 전 분기보다 9.8% 증가한 8,000만대를 기록하겠지만 갤럭시J를 비롯한 중저가폰 위주로 판매가 증가해 평균판매단가(ASP)는 전분기보다 13.9% 하락할 것”이라고 진단했다. 삼성전자는 최근 지배구조 이슈와 스마트폰 판매 부진 등으로 주가가 부진해 전날에는 108만5,000원으로 장을 마쳤다. 어 연구원은 “부품 부문 실적 호조에 따른 연간 수익성 개선세가 지속되는 상황에서 현 주가는 주가순자산비율(PBR) 1.0배 수준으로 역사상 저점 부근”이라며 투자의견 ‘매수’는 유지했다. 정창신기자 csjung@sed.co.kr